Foreks – UBS tarafından yayınlanan bir servet raporuna nazaran, ABD’de milyarlarca dolarlık serveti yöneten aile ofisleri, geçen yıl portföylerinin %86’sını geçen yıl Kuzey Amerika’daki yatırımlara ayırdı. Bu oran 2020’de %74 olmuştu.
UBS, varlıklı Amerikalı ailelerin son yıllarda milletlerarası piyasaları getirileri için yalnızca marjinal olarak gördüklerini ve öbür hiçbir bölgenin bu kadar büyük bir lokal piyasa önyargısına sahip olmadığını söyledi. ABD piyasalarına daha fazla yük verilmesi, teknoloji payları ve başka büyüme şirketlerinin değerlemeleri yükselirken gerçekleşti.
UBS, bundan sonra tahsisatlarda ne olacağının çok net olmadığını söyledi. Birtakım müşteriler görüşmelerde, son devirdeki siyasi ve piyasa dalgalanmaları nedeniyle tartıları yine gözden geçirebileceklerini belirttiler. Aile ofisleri UBS’e şu anda en büyük yatırım tasalarının global bir ticaret savaşı olduğunu söyledi.
UBS, Ocak sonu ile Nisan başı ortasında 300’den fazla aile ofisi müşterisiyle anket yaptı. Bankanın portföylerle ilgili bulguları:
– Halka açık pay senetleri 2024 yılında ortalama tahsislerin %26’sını oluşturdu ve bu yıl beklenti %29’a yükseleceği tarafında.
– İştirakçiler, ortalama özel sermaye tahsisatlarının 2024 yılında hafif bir düşüşle %21’e gerilediğini ve bu yıl daha da düşerek yaklaşık %18’e gerileyeceğini belirtti.
