Investing.com — Barclays analistleri, 2026 yılı wafer üretim ekipmanı (WFE) görünümü konusunda temkinli kalmaya devam ediyor. Gelişmiş mantıktaki potansiyel güçlenmenin bellek zayıflığıyla dengelenebileceğini düşünerek “yatay bir görünüm” sürdürüyorlar.
Barclays şöyle yazdı: “2026’ya yönelik WFE beklentileri konusunda hala tartışmalar devam ediyor. Gelişmiş mantık ve DRAM’deki potansiyel büyüme faktörlerini yakından inceliyoruz zira bunların en belirleyici faktörler olacağına inanıyoruz.”
Gelişmiş mantık konusunda Barclays, “2026’da 2025’e kıyasla TSMC için daha fazla öncü kenar fabrikasının ekipman alacağını (en az beş fabrika, azamî dört fabrikaya karşı)” öngörüyor. Ayrıyeten “TSMC’nin 2nm kapasite eklemelerinin 2026’da daha da artacağını” belirtiyor.
Firma şu noktaya dikkat çekti: “TSMC daima olarak 2nm için müşteri iştirakinin evvelki düğümlere kıyasla daha uygun olduğunu belirtiyor.” Ayrıyeten “mobil müşterilerin tarihi olarak daha süratli bir halde geçiş yapabileceğini” ekledi.
TSMC alanda liderlik ederken, Barclays Intel (NASDAQ:INTC)’in yükselişinin “Panther Lake başarısına bağlı olduğunu” ve “bunun en erken 2027’de bir fırsat olabileceğini” belirtti.
Samsung (KS:005930) hakkında ise notta şirketin “2025’te minimal seviyede öncü kenar kapasitesi eklemesi bekleniyor” denildi. Ayrıyeten “2025’in ikinci yarısının, sermaye harcamalarının 2026’da daha yüksek olup olmayacağını belirlemede kilit değere sahip olacağını (bu etapta şüpheliyiz)” söz edildi.
Bellek tarafında ise “Samsung’un HBM4 kalifikasyonu en büyük soru işaretlerinden biri.”
Barclays, “Başarısızlık yahut gecikmeler, rakiplerin harcamalarının sabit kalmasına hatta artmasına neden olabilir” diye belirtti. Bu ortada, “bu yıl ve gelecek yıl Çin’in kıymetli DRAM genişlemesi… muhtemelen DRAM üreticilerini teknoloji geçişlerine odaklanmaya zorlayacak ve büyük kapasite genişlemelerini sınırlayacak.”
Barclays sonuç olarak şöyle yazdı: “Gelişmiş mantıkta üst taraflı potansiyel görüyoruz lakin bellekte aşağı istikametli risk var.”
Bu makale yapay zekanın takviyesiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Kural ve Şartlar kısmımıza bakın.
