Canadian Pacific Railway Limited (CPKC) 2024 yılı ilk çeyrek kazançlarını açıklayarak gelirlerinde ve hisse başına çekirdek kazançlarında hafif bir artış kaydetti. Şirket, bir önceki yıla göre %2’lik bir artışla 3,5 milyar dolar gelir elde ettiğini bildirdi. Yıla zorlu bir başlangıç yapmasına rağmen CPKC bu çeyrekte hacimlerini %1 oranında artırmayı başardı.
John Orr’un ayrılması ve Meksika operasyonlarının artık Operasyon Direktörü Mark Redd’in sorumluluğunda olmasıyla gerçekleşen liderlik geçişi, şirket için önemli bir yapısal değişikliktir. CPKC, Kuzey Amerika’daki en ilgili demiryolu ağı olarak konumunu sağlamlaştırmak amacıyla müşteri ilişkilerini genişletmeye ve verimli hizmet sunmaya odaklanmaya devam ediyor.
Önemli Çıkarımlar
- CPKC’nin gelirleri bir önceki yıla göre %2 artarak 3,5 milyar dolara yükseldi.
- Çekirdek EPS %3 artarak 0,93 dolara ulaştı.
- Şirketin faaliyet oranı hafif bir düşüşle %64’e geriledi.
- Navlun geliri ve RTM’lerin her ikisi de güçlü fiyatlandırma dinamikleri ile %1 oranında büyüdü.
- Sermaye yatırımları 527 milyon dolar olarak gerçekleşti ve güçlü nakit akışı yaratıldı.
- Moody’s CPKC’nin kredi notu görünümünü durağandan pozitife yükseltti.
- Şirket borç geri ödemelerini aktif bir şekilde yönetiyor ve yıl boyunca ivmenin devam edeceğini öngörüyor.
- TCRC sendikası ile devam eden müzakereler grev potansiyelini artırıyor.
- CPKC muhafazakar bir hacim beklentisini koruyor ve fiyatlandırmayı temel bir değer önerisi olarak görüyor.
Şirket Görünümü
- CPKC, 2024’ün ikinci çeyreği için hacimde %2-3’lük bir artış bekliyor.
- Şirket bir dönüm noktasında, daha iyi gelir artışı, marj iyileştirmeleri ve önemli kazanç büyümesi bekliyor.
- Uzun vadeli planlar, bir iş biriminde önemli gelişmelerin beklendiği çok yıllı bir büyüme stratejisine işaret ediyor.
- NS ve CSX ile ortaklık, özellikle kamyon taşımacılığı ile rekabette bir büyüme fırsatı olarak görülüyor.
Ayı Yönünde Öne Çıkanlar
- Şirketin daha uzun mesafeli taşımalara odaklanmasıyla araba yükleri %3 oranında azaldı.
- Kömür gelirleri ve hacmi, hava koşullarının etkisi ve düşük doğal gaz fiyatları nedeniyle %7 oranında azaldı.
- Orman ürünleri gelirleri %4, metaller, mineraller ve tüketici ürünleri gelirleri ise %1 oranında azaldı.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Tahıl gelirleri %2, potas gelirleri ise %4 oranında artmıştır.
- Enerji Kimyasalları Plastik gelirleri ve hacmi %2 arttı.
- Otomotiv hacimleri %8 arttı ve uluslararası intermodal büyüme güçlü oldu.
Eksiklikler
- Faaliyet oranı %67,4 ile bir önceki çeyrekteki %64’ün üzerinde gerçekleşmiştir.
- Hisse başına kazanç 0,93 $ olan çekirdek EPS’nin altında 0,83 $ olarak gerçekleşti.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Şirket, potansiyel grevlere verdiği tepkiyi ve bunların kazanç artışı üzerindeki etkisini tartıştı.
- New Mexico ve Teksas-Meksika hattında Çin ithalatındaki büyüme fırsatları vurgulandı.
- John ve Montreal Limanı’ndaki iş gücü kesintilerinin potansiyel etkisine değinildi.
- Yatırımcı Günü’nde ortaya konan uzun vadeli beklentilerin karşılanacağına ya da aşılacağına dair güven ifade edildi.
Sonuç olarak, CPKC’nin ilk çeyrek kazanç çağrısı, verimlilik ve stratejik büyümeye odaklanarak pazardaki zorlukların üstesinden gelen bir şirketin ana hatlarını çizdi. Bir dizi girişimin hayata geçirilmesi ve Moody’s’ten olumlu bir görünüm alınmasıyla CPKC, başarısını sürdürmek ve Kuzey Amerika demiryolu endüstrisinde kilit bir oyuncu olarak rolünü güçlendirmek için kendini konumlandırıyor.
InvestingPro İçgörüleri
Canadian Pacific Railway Limited (CPKC), gelirlerinde ve çekirdek EPS’sinde mütevazı bir artışla 2024 yılı ilk çeyrek kazançlarında dayanıklılık sergiledi. İşte InvestingPro’dan CPKC’nin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlayabilecek bazı ek bilgiler:
InvestingPro Verileri:
- Şirket, sektördeki önemli varlığını yansıtan 76,35 milyar dolarlık bir piyasa değerine sahip.
- CPKC’nin F/K oranı 26,86’dır, bu da hisse senedinin yakın vadeli kazanç büyümesine kıyasla primli işlem görüyor olabileceğini göstermektedir.
- Şirket, 2023’ün 4. çeyreği itibarıyla son on iki ayda %52,47’lik brüt kâr marjı ile faaliyetlerinde önemli bir verimlilik sergiliyor.
InvestingPro İpuçları:
- Analistler, CPKC’nin yüksek bir gelir değerleme katsayısıyla işlem gördüğünü, bunun da piyasanın şirketin gelecekteki gelir büyümesi için yüksek beklentilere sahip olduğunu gösterdiğini belirtti.
- CPKC’nin 24 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürdüğünü ve hissedarlara değer iade etme taahhüdünü gösterdiğini de dikkate almak önemlidir.
CPKC’nin finansal ölçümlerini daha ayrıntılı incelemek ve daha fazla InvestingPro İpucuna erişmek isteyenler https://www.investing.com/pro/CPKC adresini ziyaret edebilirler. InvestingPro ‘da CPKC’nin performansının ve görünümünün kapsamlı bir analizini sağlayabilecek 11 ek ipucu listelenmiştir. Yatırım araştırmalarınızı zenginleştirmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20’ye varan indirimden yararlanabilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
