Popular Inc. (BPOP) ilk çeyrekte 103 milyon dolar net gelir elde ederek yıla güçlü bir başlangıç yaptığını duyurdu. Belirli kalemlere göre düzeltilmiş net gelir 135 milyon dolar olacaktı. Şirket net faiz gelirinde artış ve kredi zararları karşılığında düşüş yaşarken, faiz dışı gelirde düşüş ve işletme giderlerinde hafif bir artışla karşılaştı. Porto Riko ekonomisinin olumlu işaretler göstermesiyle birlikte Popular Inc. geleceği konusunda iyimserliğini koruyor ve 2024 yılında %3 ila %6 arasında bir kredi büyümesi öngörüyor. Banka ayrıca 2025 yılı sonuna kadar %14’lük bir maddi özkaynak getirisi hedefliyor.
Önemli Çıkarımlar
- Net faiz marjı %3,16’ya yükselmiştir.
- Kredi bakiyeleri 54 milyon $ artmış, mortgage ve taşıt kredileri büyümeye öncülük etmiştir.
- Mevduat bakiyeleri, temel olarak artan bireysel vadesiz mevduatlar nedeniyle 191 milyon $ artmıştır.
- Faiz dışı gelir 164 milyon $, işletme giderleri ise 483 milyon $ olarak gerçekleşmiştir.
- Efektif vergi oranı %35 olarak gerçekleşmiştir, ancak belirli kalemler hariç tutulduğunda bu oran %25 olacaktır.
- Kredi kalitesi ölçütleri sabit kaldı; takipteki krediler hafifçe azaldı.
- Şirket, net faiz gelirinin 2024 yılında %9 ila %13 oranında artacağını öngörmektedir.
- Yıllık giderlerin 1,89 milyar ila 1,95 milyar dolar arasında olması bekleniyor.
Şirket Görünümü
- 2024’te %3 ila %6 arasında kredi büyümesi öngörmektedir.
- Net faiz gelirinin 2024 yılında yaklaşık %9 ila %13 oranında artmasını beklemektedir.
- Yıllık giderlerin 1,89 milyar ila 1,95 milyar dolar aralığında olması öngörülmektedir.
- 2025’in sonuna kadar %14’lük bir maddi adi özkaynak getirisi elde etmeyi hedeflemektedir.
- Yasal sermaye seviyeleri güçlüdür ve CET1 oranı %16,4’tür.
- Yeni sermaye aksiyonlarının 2024 yılının ikinci yarısında duyurulması planlanmaktadır.
Önemli Ayı Gelişmeleri
- Faiz dışı gelir azalmıştır.
- Faaliyet giderleri, FDIC özel değerlendirmesi ve önceki dönem vergi yükümlülükleri ile ilgili maliyetler de dahil olmak üzere hafif bir artış göstermiştir.
- Hükümet eylemlerine ilişkin görünürlük sınırlıdır ve zaman içinde likiditenin azalması beklenmektedir.
Yükselen Önemli Noktalar
- İstihdam ve turizmdeki iyileşmelerle Porto Riko ekonomisinin olumlu performansı.
- İpotek ve otomobil kredilerinde büyüme.
- Faiz oranı ortamının potansiyel etkilerine rağmen perakende vadesiz mevduatlarda istikrar.
Eksiklikler
- Bir konut ipoteği, tek seferlik bir olay olarak kabul edilmesine rağmen, takipteki kredilere geçmiştir.
- Daha önce rezerve edilmiş bir kredi nedeniyle net tahsilatlar artmıştır.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Mevduat betaları mevcut döngüde daha yüksektir ve bugüne kadarki kümülatif mevduat betası %35’tir.
- Tüketici portföylerindeki temerrütler azalmıştır ve yüklenim kriterlerindeki değişiklikler nedeniyle yakında zirve yapması beklenmektedir.
- Çok aileli portföy istikrarlı ve düşük riskli olup, kirası sabitlenmiş ancak kira kontrollü olmayan dairelere maruz kalmaktadır.
- Bilanço, mevduat büyümesi ve yatırım portföylerinin yeniden fiyatlandırılması ile yönlendirilecektir.
- Porto Riko’da ticari ve oto kredilerinde ve ABD’de inşaat kredilerinde kredi büyümesi beklenmektedir.
- Devlet mevduatları şu anda yüksek, ancak salgın sonrası yardım fonlarının tükenmesi ve Porto Riko’nun bütçesinden daha fazla harcama yapılması bekleniyor.
Popular Inc. önümüzdeki yıllarda istikrar ve büyümeyi sürdürmeye odaklanarak ilk çeyrekte sağlam bir mali performans sergiledi. Şirketin stratejik planlaması ve Porto Riko’daki olumlu ekonomik göstergeler, gelecekteki beklentileri konusunda iyimserlik için bir temel oluşturmaktadır. Temmuz ayında yapılması planlanan bir sonraki güncellemeyle birlikte, paydaşlar ve yatırımcılar Popular Inc’in planlarının dinamik finansal ortamda nasıl gelişeceğini yakından izleyecekler.
InvestingPro İçgörüleri
Popular Inc. (BPOP) ilk çeyrekte kayda değer bir net gelir rakamı ve kredi büyümesi için olumlu bir projeksiyonla övgüye değer bir finansal performans sergiledi. Yatırımcılar ve paydaşlar resmin tamamını anlamaya çalışırken, belirli metrikler ve InvestingPro İpuçları şirketin değerlemesi ve performans trendleri hakkında daha derin bilgiler sağlayabilir.
InvestingPro Verileri:
- Şirketin Piyasa Değeri, piyasadaki önemli varlığını yansıtan 6,35 milyar USD gibi güçlü bir seviyede bulunuyor.
- BPOP, 2023’ün 4. çeyreği itibarıyla son on iki ay için 11,37’lik Düzeltilmiş Fiyat-Kazanç (F/K) Oranı ile makul fiyatlı kazanç arayan yatırımcıları çekebilecek bir değerleme göstermektedir.
- Son veriler itibariyle Temettü Getirisi %2,82 olup, özellikle şirketin temettü büyüme geçmişi göz önünde bulundurulduğunda gelir odaklı yatırımcılar için caziptir.
InvestingPro İpuçları:
- BPOP’un 5 yıl üst üste temettü artırma geçmişi, hissedarlara değer kazandırma taahhüdünün bir göstergesidir.
- Şirket 52 haftanın en yüksek seviyesine yakın işlem görüyor ve fiyatı bu zirvenin %97,97’sine denk geliyor, bu da yatırımcıların mevcut gidişatına güven duyduğunu gösteriyor.
Popular Inc. şirketinin finansal sağlığını ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için, kazanç revizyonları, kârlılık tahminleri ve brüt kâr marjları hakkında bilgiler içeren 11 ek InvestingPro İpucu mevcuttur. Bu ipuçlarına erişmek ve yatırım stratejinizi geliştirmek için https://www.investing.com/pro/BPOP adresini ziyaret edin ve InvestingPro aboneliğinde %20’ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanmayı düşünün. Bu teklif, günümüzün rekabetçi piyasasında yatırımcılara değerli bir avantaj sağlayabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
