Investing.com — Piper Sandler, CrowdStrike Holdings’in (NASDAQ:CRWD) derecelendirmesini Overweight’ten Neutral’a düşürdü. Aracı kurum, siber güvenlik firmasının süratli pay senedi fiyat artışlarının kar görünümünü geride bıraktığını ve yakın vadede yükseliş için çok az alan bıraktığını belirtti.
Aracı kurum, son üç ayda yaklaşık %60 yükselen CrowdStrike payının artık 505 dolar gaye fiyatının üzerinde süreç gördüğünü söyledi. Değerleme düzeyleri de epeyce yüksek. Kestirimi gelecek yıl gelirinin 21 katından fazla ve öngörülen hür nakit akışının neredeyse 70 katı düzeyinde.
Şirketin kurumsal kıymeti 125 milyar doların üzerine çıktı. Analistler şöyle yazdı: “Rakamları yahut terminal çarpanımızı değerli ölçüde artıracak yakın vadeli bir senaryo öngörmüyoruz.” Ayrıyeten CrowdStrike’ın Piper’ın yazılım kapsamındaki en yüksek çarpanla süreç gördüğünü eklediler.
Piper, şirketin güvenlik ve BT platformu konsolidatörü olarak uzun vadeli rolüne ait olumlu görüşünü korurken, birtakım temel alanlarda yavaşlayan ivmenin, federal harcamalardaki belirsizliğin ve son organizasyonel değişikliklerin yakın vadeli riskler eklediğini belirtti.
Firma, son işgücü azaltımının tesirini ve Carahsoft mukaveleleriyle ilgili devam eden SEC ve DOJ soruşturmasını da münasebet gösterdi.
Bu düşüş, Piper’ın Temmuz 2024’teki davetini tekrarlıyor. O vakit da birtakım müşteri operasyonlarını etkileyen global kesintiden kısa mühlet evvel değerleme telaşları nedeniyle derecelendirmesini düşürmüştü.
Yönetim o vakitten beri kesintiye değinmiş olsa da, Piper hala kalıcı tesirler gördüğünü ve büyüme beklentilerini azalttığını söyledi.
Firma, 505 dolarlık gaye fiyatını değiştirmedi. Ne kestirimlerini ne de değerleme modelinde kullandığı çarpanı yükseltmeyi beklemediğini belirtti.
CrowdStrike payları Pazartesi günü erken süreçlerde %2 düşüşle 503,85 dolardan süreç gördü.
Bu makale yapay zekanın dayanağıyla oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Koşul ve Şartlar kısmımıza bakın.
